Hợp đồng tương lai vàng là một trong những hình thức đầu tư mang lại lợi nhuận cao cho các nhà đầu tư. Tuy nhiên, để tham gia đầu tư vào hình thức này thì các nhà đầu tư cũng phải có những kiến thức nhất định để tránh bị thua lỗ. Trong bài biết này, hãy cùng chúng tôi tìm hiểu về hình thức đầu tư này nhé!
Contents
- 1 Hợp đồng tương lai vàng là gì?
- 2 Điểm đặc trưng của hợp đồng tương lai vàng
- 3 Lợi ích và rủi ro khi đầu tư hợp đồng tương lai vàng
- 4 Có nên tham gia đầu tư hợp đồng tương lai vàng không?
- 5 Các sàn giao dịch vàng tương lai
- 6 Một số lưu ý khi giao dịch hợp đồng tương lai vàng
- 7 Cập nhật thông số hợp đồng tương lai vàng
- 8 Lời kết
Hợp đồng tương lai vàng là gì?
Hợp đồng tương lai vàng chính là những điều kiện hợp pháp cho việc mua hoặc bán vàng trong tương lai. Mỗi hợp đồng sẽ có những thỏa thuận về số lượng vàng, chất lượng vàng, địa điểm cũng như thời gian giao vàng.
Hợp đồng tương lai có vai trò giúp các nhà đầu tư giảm thiểu khả năng đối mặt với rủi ro khi giá vàng có sự biến động. Từ đó, các nhà đầu tư có thể tham gia giao dịch vàng mà không cần những sự hỗ trợ về mặt vật chất.
Hai sự lựa chọn mà các nhà đầu tư có thể chọn khi tham gia giao dịch vàng là long (mua) và short (bán). Các nhà đầu tư cần nắm rõ những thay đổi và biến động của thị trường vàng để đưa ra giá vàng giao dịch trong tương lai.
Khi giao dịch hợp đồng tương lai vàng, các nhà đầu tư sẽ đưa ra các thỏa thuận với nhau về giá vàng khi giao dịch để có thể tối đa hóa lợi nhuận, và hạn chế rủi ro khi thị trường vàng xuất hiện sự thay đổi và xuất hiện chênh lệch.
Xem thêm: Gold spot – Giá vàng giao ngay là gì?
Điểm đặc trưng của hợp đồng tương lai vàng
Chi tiết về hợp đồng tương lai vàng
Hợp đồng tương lai vàng được tiêu chuẩn hóa bởi sàn giao dịch, với kích thước được thiết lập trước, ngày hết hạn, quy tắc thanh toán cùng nhiều đặc điểm nhằm phân biệt chúng với các hợp đồng khác.
Các thông số kỹ thuật của 1 hợp đồng tương lai vàng tiêu chuẩn (Standard Gold Futures) theo quy chuẩn của sàn COMEX – sàn giao dịch tương lai lâu đời và lớn nhất thế giới đối với loại tài sản đặc biệt này (Nguồn dữ liệu từ tập đoàn CME).
| Thông số kỹ thuật của hợp đồng tương lai vàng | |
| Ký hiệu sản phẩm | GC |
| Kích thước hợp đồng | 100 troy ounces |
| Biến động giá | Tối thiểu $ 0,10 mỗi troy ounce |
| Báo giá | Đô la Mỹ và xu trên mỗi troy ounce |
| Phương thức giao hàng | Giao vàng vật chất |
| Giờ giao dịch | CME Globex: Chủ Nhật – Thứ Sáu, 6 giờ tối – 5:00 chiều (5:00 chiều – 4:00 chiều/Giờ Chicago) với 60 phút giải lao mỗi ngày bắt đầu từ 5:00 chiều (4:00 chiều Giờ Chicago) CME ClearPort: Chủ Nhật – Thứ Sáu, 6:00 chiều – 5:00 chiều (5:00 chiều – 4:00 chiều/Giờ Chicago) với 60 phút giải lao mỗi ngày bắt đầu lúc 5 giờ: 00 giờ chiều (4 giờ chiều Giờ Chicago) |
| Tháng giao dịch | Các hợp đồng hàng tháng được liệt kê trong ba tháng liên tiếp và bất kỳ tháng 2, tháng 4, tháng 8 và tháng 10 nào trong 23 tháng gần nhất và bất kỳ tháng 6 và tháng 12 nào trong 72 tháng gần nhất. |
| Thời gian giao hàng | Việc giao hàng có thể diễn ra vào bất kỳ ngày làm việc nào bắt đầu từ ngày làm việc đầu tiên của tháng giao hàng hoặc bất kỳ ngày làm việc tiếp theo nào của tháng giao hàng, nhưng không muộn hơn ngày làm việc cuối cùng của tháng giao hàng hiện tại. |
| Thời gian chấm dứt giao dịch | 12:30 PM Giờ Chicago vào ngày làm việc cuối cùng thứ ba của tháng giao hàng. |
Một ví dụ về giao dịch và các mức giá trong hợp đồng tương lai vàng:
Khi các nhà đầu tư mua vàng ở mức giá 1500 USD/ounce thì hợp đồng tương lai vàng của bạn sẽ có giá là 150.000 USD (lấy 1500 x 100).
Khi bán ra, nếu mức giá bán là 1510 USD thì nhà đầu tư sẽ thua về lợi nhuận là 1000 USD (lấy 10 USD mà các nhà đầu tư lời nhân cho 100 sẽ ra số tiền lợi nhuận của các nhà đầu tư).
Ngược lại nếu các nhà đầu tư bán ra với giá 1490 USD thì sẽ thua lỗ 1000 USD. Thông số kỹ thuật của ví dụ này có kích thước hợp đồng là 100 troy ounce, biến động giá tối thiểu sẽ là 0.10$ cho mỗi troy ounce và phương thức giao dịch là vàng vật chất.
Ký quỹ và đòn bẩy hợp đồng tương lai vàng
Giống như các hợp đồng giao dịch tương lai khác, hợp đồng tương lai vàng cũng yêu cầu các bên tham gia thực hiện ký quỹ. Tức là, các nhà đầu tư cần nạp một số tiền tối thiểu vào tài khoản của mình trước khi tham gia thị trường.
Hình thức ký quỹ được xem như một lời cam kết và đảm bảo rằng hai bên sẽ thực hiện đầy đủ nghĩa vụ của mình trong giao dịch vừa để bù trừ theo giá thực tế hàng ngày và sẽ thông báo lỗ lãi vào tài khoản ký quỹ của nhà đầu tư theo giá thực tế và gọi ký quỹ bổ sung khi cần.
Mức ký quỹ sẽ thay đổi phụ thuộc vào chính sách của các nhà môi giới. Trên thực tế, mức ký quỹ ban đầu của hợp đồng tương lai vàng thường khá thấp (5-10%) so với thị trường chứng khoán.
Loại hợp đồng mà các nhà đầu tư lựa chọn giao dịch cũng có khả năng ảnh hưởng đến lợi nhuận mà họ kiếm được. Nếu lựa chọn giao dịch hợp đồng tương lai vàng tiêu chuẩn (standard gold futures contract), số tiền yêu cầu thường khác với số tiền dự kiến để mở một vị thế cho hợp đồng tương lai vàng E-mini.
Lợi ích và rủi ro khi đầu tư hợp đồng tương lai vàng
Lợi ích khi đầu tư hợp đồng tương lai vàng
- Thanh khoản cao: Giống như các loại hợp đồng tương lai khác, hợp đồng tương lai vàng cũng được giao dịch tập trung trên các sàn giao dịch lớn trên thế giới. Việc định giá, khối lượng và giá trị giao dịch được công bố công khai cũng giúp thị trường minh bạch và tăng tính thanh khoản.
- Đòn bẩy tốt: Tham gia giao dịch Gold Futures, các nhà đầu tư có thể thu được khoản lợi nhuận hấp dẫn chỉ với một khoản ký quỹ có giá trị nhỏ hơn rất nhiều với giá trị hợp đồng.
- Dễ dàng thay đổi giá: Các nhà đầu tư có thể thanh toán linh hoạt một số tiền khi giao dịch được thực hiện, sau đó thanh toán số tiền còn lại trong ngày đã thỏa thuận trước. Nếu các nhà đầu tư bán hợp đồng ngay thì có thể sẽ không phải trả cho tất cả số vàng mà họ đã mua. Thay vào đó, các nhà đầu tư có thể trả trước 2%, trong khi mọi khoản lỗ sẽ được điều chỉnh theo khoản trả trước và được trả lại bằng tiền ròng.
- Hình thức đầu tư chống lạm phát: Các nhà đầu tư hoàn toàn có thể sử dụng cách đầu tư vào hợp đồng tương lai vàng để đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình, hạn chế rủi ro cũng như là một trong những biện pháp chống lạm phát và các hình thức suy thoái kinh tế có thể diễn ra.
- Cho phép bán khống: Dù không nắm trong tay tài sản nhưng các nhà đầu tư vẫn có thể thực hiện lệnh bán. Khi muốn kết thúc hợp đồng, các nhà đầu tư chỉ cần tạo vị thế ngược lại bằng cách đặt lệnh “long”.
Rủi ro khi đầu tư hợp đồng tương lai vàng
- Thị trường tương lai vàng luôn có nhiều biến động khó lường và luôn tồn tại nguy cơ sụp đổ. Rất nhiều các tác nhân khác nhau từ kinh tế đến chính trị đều có thể ảnh hưởng đến thị trường và thị trường tương lại vàng. Các nhà đầu tư có thể mất tiền nếu giá vàng giảm quá mạnh kể từ thời điểm đạt được thỏa thuận đến ngày giao vàng.
- Mức độ đòn bẩy cao đồng nghĩa với nhiều rủi ro đang bị tiềm ẩn. Đòn bẩy luôn là con dao 2 lưỡi. Vì thế nếu các nhà đầu tư dự đoán sai về biến động giá vàng, hoặc giá hợp đồng tương lai vàng biến động theo chiều bất lợi, thua lỗ sẽ xảy ra. Mức độ thua lỗ tính theo phần trăm trên “số vốn ban đầu” sẽ lớn hơn rất nhiều.
Có nên tham gia đầu tư hợp đồng tương lai vàng không?
Với các nhà đầu tư có khẩu vị rủi ro cao, thích đầu tư mạo hiểm thì hợp đồng vàng tương lai là một hình thức đầu tư thích hợp. Khi tham gia đầu tư, các nhà đầu tư chỉ cần có thêm một số kiến thức và hiểu biết nhất định thì hình thức đầu tư này sẽ trở thành một giao dịch vô cùng hấp dẫn và mang lại lợi nhuận cao cho nhà đầu tư.
Những lợi thế của hợp đồng tương lai vàng như lợi nhuận cao, tính đa dạng về đầu tư sẽ giúp các nhà đầu tư có thể xây dựng những chiến thuật riêng cho bản thân. Đối với các nhà đầu tư muốn có sự an toàn, không an tâm về những biến động của vàng trong tương lai, thì đây không phải là một sự lựa chọn phù hợp.
Các sàn giao dịch vàng tương lai
- Sàn giao dịch hàng hóa COMEX: Là chi nhánh của tập đoàn CME, có rất nhiều sản phẩm về sàn giao dịch tương lai.
- Sàn giao dịch hợp đồng kim loại Luân Đôn (LME): Đây là sàn giao dịch cho phép các trader có cái nhìn lâu dài hơn, cung cấp những dữ liệu về những biến đổi của vàng.
- Sàn giao dịch đa hàng hoá ( Sàn giao dịch vàng tương lai của Ấn Độ): Còn gọi là Multi-Commodity Exchange, sàn giao dịch này phù hợp với các nhà đầu tư mới chưa có nhiều vốn vì các hợp đồng dao động từ những vốn vàng nhỏ.
- Sàn giao dịch New York Mercantile: Sàn giao dịch này đã hợp tác thành một với COMEX vậy nên không có gì khác với sàn giao dịch đó.
Sàn giao dịch vàng uy tín tại Việt Nam
Một số lưu ý khi giao dịch hợp đồng tương lai vàng
Dù là kênh đầu tư hấp dẫn, nhưng thị trường đầu tư tương lai vàng còn khá phức tạp và tiềm ẩn rất nhiều rủi ro xung quanh. Các nhà đầu tư nên nắm bắt tâm lý và theo dõi thị trường dù nó đang có những biến động tốt hay xấu.
Đôi khi, giá vàng sẽ thay đổi và biến động đột ngột, không nằm trong dự tính của các nhà đầu tư. Do đó, các nhà đầu tư cần có một vài hiểu biết nhất định về các tác nhân có thể làm ảnh hưởng đến giá vàng. Ngoài ra, thị trường tiền điện tử, đặc biệt là Bitcoin cũng là một trong những thị trường có nhiều ảnh hưởng đến thị trường vàng. Nếu thị trường này tăng liên tục thì các nhà đầu tư nên có sự chuẩn bị do nó sẽ ảnh hưởng theo chiều hướng không tốt.
Cập nhật thông số hợp đồng tương lai vàng
| Lần cuối | T.đổi | Mở cửa | Cao | Thấp | Khối lượng | Thời gian |
| 1733.23 | -4.13 | 1737.32 | 1739.95 | 1729.59 | 3017 | 04:17 |
| 1736.6s | +0.5 | 1732.4 | 1741.2 | 1732.1 | 71 | 08/29/22 |
| 1734.0 | -2.7 | 1736.4 | 1739.0 | 1730.8 | 66 | 03:57 |
| 1736.2 | -4.3 | 1740.5 | 1743.1 | 1731.7 | 1338 | 04:18 |
| 1745.4 | -4.3 | 1749.8 | 1752.8 | 1740.8 | 39816 | 04:18 |
| 1759.4 | -3.2 | 1765.4 | 1765.4 | 1753.7 | 181 | 03:53 |
| 1769.8 | -5.1 | 1771.5 | 1771.5 | 1769.8 | 23 | 01:44 |
| 1783.7 | -3.4 | 1784.7 | 1784.7 | 1780.0 | 61 | 03:11 |
| 1798.9s | -0.1 | 1798.2 | 1798.9 | 1798.2 | 153 | 08/29/22 |
| 1810.5s | -0.1 | 1810.5 | 1810.5 | 1810.5 | 0 | 08/29/22 |
| 1821.9s | +0.4 | 1821.9 | 1821.9 | 1821.9 | 1 | 08/29/22 |
| 1832.8s | +0.4 | 1832.8 | 1832.8 | 1832.8 | 0 | 08/29/22 |
| 1841.8s | +0.4 | 1841.8 | 1841.8 | 1841.8 | 0 | 08/29/22 |
| 1850.7s | +0.4 | 1850.7 | 1850.7 | 1850.7 | 0 | 08/29/22 |
| 1874.1s | +0.4 | 1874.1 | 1874.1 | 1874.1 | 0 | 08/29/22 |
| 1895.3s | +0.4 | 1895.3 | 1895.3 | 1895.3 | 0 | 08/29/22 |
| 1916.8s | +0.4 | 1916.8 | 1916.8 | 1916.8 | 0 | 08/29/22 |
| 1926.8s | +0.4 | 1926.8 | 1926.8 | 1926.8 | 0 | 08/29/22 |
| 1946.5s | +0.4 | 1946.5 | 1946.5 | 1946.5 | 0 | 08/29/22 |
| 1956.5s | +0.4 | 1956.5 | 1956.5 | 1956.5 | 0 | 08/29/22 |
| 1974.3s | +0.4 | 1974.3 | 1974.3 | 1974.3 | 0 | 08/29/22 |
| 1984.3s | +0.4 | 1984.3 | 1984.3 | 1984.3 | 0 | 08/29/22 |
Lời kết
Trên đây là những thông tin về hợp đồng tương lai vàng cũng như những ưu nhược điểm của hình thức đầu tư này. Rất mong bài viết này có thể mang đến những thông tin hữu ích cho bạn. Chúc bạn thành công!
