• Giới thiệu
  • Liên hệ
  • Sitemap
Thứ Hai, Tháng Sáu 23, 2025
topsanfx.com
  • TRANG CHỦ
  • SÀN FOREX UY TÍN
    • TIN TỨC SÀN FOREX
  • PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
    • KIẾN THỨC TÀI CHÍNH
    • KIẾN THỨC FOREX
    • KINH NGHIỆM ĐẦU TƯ
  • CHIẾN LƯỢC GIAO DỊCH
    • TIN TỨC FOREX
  • KÊNH ĐẦU TƯ KHÁC
    • TIỀN ĐIỆN TỬ
    • ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN
    • ĐẦU TƯ BO
    • ĐẦU TƯ VÀNG
  • Đăng Kí
    • Tài Khoản Live
    • Tài Khoản Demo
No Result
View All Result
  • TRANG CHỦ
  • SÀN FOREX UY TÍN
    • TIN TỨC SÀN FOREX
  • PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
    • KIẾN THỨC TÀI CHÍNH
    • KIẾN THỨC FOREX
    • KINH NGHIỆM ĐẦU TƯ
  • CHIẾN LƯỢC GIAO DỊCH
    • TIN TỨC FOREX
  • KÊNH ĐẦU TƯ KHÁC
    • TIỀN ĐIỆN TỬ
    • ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN
    • ĐẦU TƯ BO
    • ĐẦU TƯ VÀNG
  • Đăng Kí
    • Tài Khoản Live
    • Tài Khoản Demo
No Result
View All Result
topsanfx.com
No Result
View All Result
Home KIẾN THỨC FOREX

Hợp đồng tương lai là gì? Chiến lược đầu tư phái sinh hiệu quả

Anh Tuan Nguyen by Anh Tuan Nguyen
24 Tháng Hai, 2023
in KIẾN THỨC FOREX
0
Hợp đồng tương lai

Hợp đồng tương lai

0
SHARES
3k
VIEWS
Share on FacebookShare on Twitter
Spread the love

Hợp đồng tương lai thường được nhiều người nhắc đến với khả năng sinh lời cao. Sự thật có phải như vậy hay không? Hãy cùng Topsanfx giải mã đặc điểm và lợi ích mà hợp đồng tương lai mang lại cho các nhà đầu tư qua bài viết dưới đây nhé!

Contents

  • 1 Khái niệm, phân loại và ví dụ về hợp đồng tương lai
    • 1.1 Hợp đồng tương lai là gì?
    • 1.2 Ví dụ về hợp đồng tương lai
    • 1.3 Phân loại hợp đồng tương lai
  • 2 Hợp đồng tương lai tiền tệ là gì?
  • 3 Một số khái niệm trong hợp đồng tương lai
  • 4 Đặc điểm của Future Contract
  • 5 Lợi ích nhận được khi tham gia hợp đồng tương lai
    • 5.1 Giao dịch dễ dàng, tiện lợi
    • 5.2 Tỷ lệ đòn bẩy cao dễ sinh lời
    • 5.3 Tính thanh khoản cao, có thể mua bán liên tục
  • 6 Các bước giao dịch hợp đồng tương lai
  • 7 So sánh hợp đồng tương lai và hợp đồng kỳ hạn
  • 8 Chiến lược đầu tư hợp đồng tương lai hiệu quả
    • 8.1 Chiến lược giao dịch đầu cơ theo xu thế giá
    • 8.2 Chiến lược giao dịch trong ngày
  • 9 Kết luận
    • 9.1 Share this:
    • 9.2 Like this:

Khái niệm, phân loại và ví dụ về hợp đồng tương lai

Hợp đồng tương lai là gì?

Hợp đồng tương lai (Future Contract) là hợp đồng thể hiện sự thỏa thuận giữa hai bên mua và bán cho một giao dịch hàng hóa được định sẵn trong tương lai nhưng ký kết và xác định giá bán ở thời điểm hiện tại. 

Hàng hóa cơ sở của hợp đồng tương lai bao gồm các mặt hàng như lương thực, kim loại, dầu mỏ, vàng,…hoặc cũng có thể là tài tệ, chứng khoán hoặc những tài sản vô hình như chỉ số chứng khoán tham chiếu, lãi suất.

Ký kết hợp đồng

Ví dụ về hợp đồng tương lai

Vào ngày 1/2/2023 chị A thỏa thuận sẽ mua 10kg chanh dây của anh B kỳ hạn 1 tháng với mức giá là 15.000đ/kg. Đến ngày 28/2/2023 khi giá chanh dây thị trường bấy giờ là 20.000đ/kg thì sẽ có hai phương án:

Phương án 1: Chị A và anh B vẫn thực hiện mua bán chanh dây theo đúng những gì đã thỏa thuận trong hợp đồng trước đó. Mức giá mà anh B trả vẫn là 15.000đ/kg.

Phương án 2: Chị A sẽ thanh toán khoản chênh lệch cho anh B theo thỏa thuận ban đầu: 5.000đ x 10 = 50.000đ

Phân loại hợp đồng tương lai

Tại Việt Nam có 2 loại hợp đồng tương lai được áp dụng gồm: Hợp đồng tương lai chỉ số chứng khoán (chỉ số VN30) và hợp đồng tương lai trái phiếu Chính phủ.

  • Hợp đồng tương lai chỉ số VN30: còn được gọi là hợp đồng tương lai chỉ số chứng khoán là hợp đồng dựa vào điểm số của 30 mã cổ phiếu có vốn hóa lớn nhất trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Có 4 loại chính đó là: VN30F1M, VN30F2M, VN30F1Q và VN30F2Q.
  • Hợp đồng tương lai trái phiếu Chính phủ: là loại hợp đồng thỏa thuận mua bán trái phiếu Chính phủ. Trái phiếu này do Kho bạc Nhà nước phát hành với kỳ hạn là 5 năm và lãi suất danh nghĩa là 5%/năm.

Hợp đồng tương lai tiền tệ là gì?

Hợp đồng tương lai tiền tệ (Currency Futures Contract) là hợp đồng thể hiện thỏa thuận về việc mua bán một loại tiền tệ cơ sở nào đó với tỷ giá xác định tại một thời điểm cụ thể được định sẵn trong tương lai. 

Tài sản cơ sở của Currency Futures Contract là một tỷ giá hối đoái giữa một loại ngoại tệ nào đó với đồng tiền đang thực hiện thanh toán.

Một số khái niệm trong hợp đồng tương lai

Ký quỹ: là số tiền dùng để đặt cọc nhằm mục đích đảm bảo khả năng thanh toán khi phát sinh.

Vị thế: là trạng thái giao dịch và khối lượng của hợp đồng phái sinh mà trader đang nắm giữ tại thời điểm ký.

Đóng vị thế: là việc mở một vị thế đối ứng có chung tài sản cơ sở và ngày đáo hạn với một vị thế đang nắm giữ.

Hệ số nhân hợp đồng: là hệ số quy đổi giá trị thành tiền mặt.

Khối lượng mở: là số lượng HĐTL của một loại CKPS đang tồn tại ở một thời điểm.

Giá thanh toán cuối ngày: là mức giá để tính lãi hoặc lỗ phát sinh trong ngày của mỗi hợp đồng.

Giá thanh toán cuối cùng: là mức giá của tài sản cơ sở được định giá vào ngày giao dịch cuối cùng của chứng khoán phái sinh, mức giá này cũng dùng để tính lãi hoặc lỗ phát sinh trong ngày cuối giao dịch của hợp đồng.

Đặc điểm của Future Contract

  • Tính chuẩn hóa: Future contract là sản phẩm được niêm yết và giao dịch trên sở giao dịch chứng khoán phái sinh. Chất lượng, quy mô, giá trị, khối lượng, các thức giao dịch đều được chuẩn hóa.
  • Bù trừ và ký quỹ: Để có thể đảm bảo nghĩa vụ thanh toán của bên mua và bên bán thì hoạt động ký quỹ là bắt buộc. Sau khi tiến hành hạch toán giá thì trung tâm quản lý sẽ yêu cầu bù trừ hoặc thanh toán hàng ngày, theo giá trị thực.
  • Dễ đóng vị thế: Thời gian đóng vị thế không cố định, nhà đầu tư có thể đóng bất kỳ lúc nào
  • Đòn bẩy tài chính: Nhà đầu tư tham gia HĐTL sẽ có khả năng thu lại lợi nhuận lớn nhờ hiệu ứng đòn bẩy tài chính.
  • Tính thanh khoản cao: Việc bán hoặc mua hợp đồng tương lai khi biết trước một số điều khoản cụ thể trong hợp đồng sẽ dễ dàng hơn.
  • Tính an toàn cao, rủi ro thấp: Có các quy định, quyền và nghĩa vụ cụ thể cho hai bên mua và bán.
Đặc điểm Future Contract

Lợi ích nhận được khi tham gia hợp đồng tương lai

Giao dịch dễ dàng, tiện lợi

Future Contract giống như giao dịch cổ phiếu. Thời điểm trader mở vị thế mua HĐTL nghĩa là đang dự đoán thị trường tăng, nếu mọi thứ diễn ra đúng như kỳ vọng thì trader sẽ nhận được lợi nhuận khi đáo hạn.

Tỷ lệ đòn bẩy cao dễ sinh lời

Với số tiền ký quỹ nhỏ trader cũng có khả năng thu được lợi nhuận cao. Thông thường, mức sinh lời này sẽ cao hơn khá nhiều so với mức sinh lời trên thị trường cơ sở. 

Tính thanh khoản cao, có thể mua bán liên tục

Khác với cổ phiếu (thường phải chờ ít nhất 2 ngày để về tài khoản), còn hợp đồng tương lai thì nhà đầu tư có thể bán sau khi mua. Khối lượng, giá trị  giao dịch đều được công khai minh bạch.

Các bước giao dịch hợp đồng tương lai

Bước 1: Đầu tiên trader cần mở tài khoản chứng khoán phái sinh tại sàn giao dịch đã đăng ký và cung cấp thông tin theo yêu cầu.

Bước 2: Trader cần nộp ký quỹ ban đầu 

Bước 3: Trader cần đặt lệnh giao dịch, mua hợp đồng chứng khoán phái sinh. Lệnh gồm những thông tin sau: loại hợp đồng mua bán, tháng đáo hạn của hợp đồng, giá muốn mua hoặc bán và số lượng HĐTL mà trader muốn giao dịch.

Bước 4: Hệ thống giao dịch tại sở sẽ xác nhận lệnh giao dịch. Trung tâm sẽ bắt đầu hạch toán giá vào cuối ngày và yêu cầu ký quỹ bổ sung cho khách hàng (nếu có).

Bước 5: Trader bổ sung ký quỹ hoặc rút lãi để tiếp tục. Sau đó, giao dịch thành viên ký quỹ bổ sung (nếu có) để trung tâm tiến hành bù trừ.

Giao dịch hợp đồng tương lai

So sánh hợp đồng tương lai và hợp đồng kỳ hạn

Hợp đồng tương lai Hợp đồng kỳ hạn
Điểm giống Hai hợp đồng này đều là những công cụ phái sinh và phụ thuộc vào giá tài sản cơ sở.
Điểm khác Tiêu chuẩn hóa Được tiêu chuẩn hóa về điều khoản, khối lượng và giá trị tài sản cơ sở. Không được tiêu chuẩn hóa các yếu tố liên quan. Tài sản cơ sở có thể là bất cứ loại tài sản nào.
Địa điểm giao dịch và niêm yết Được niêm yết trên thị trường tập trung Được iêm yết trên sàn OTC.
Thời điểm thanh toán hợp đồng Thanh toán lỗ lãi theo ngày Thanh toán vào thời điểm giao hàng.
Rủi ro và tính thanh khoản Có tính thanh khoản cao và rủi ro thấp hơn Có tính thanh khoản thấp và rủi ro cao hơn
Tài sản thế chấp Được chuẩn hóa về khối lượng, giá trị tài sản cơ sở Bất cứ tài sản nào
Bù trừ và ký quỹ Nhà đầu tư cần thực hiện ký quỹ và bù trừ theo giá thực tế hàng ngày Không cần ký quỹ

Chiến lược đầu tư hợp đồng tương lai hiệu quả

Chiến lược giao dịch đầu cơ theo xu thế giá

Chiến lược này khá đơn giản và hấp dẫn, tuy nhiên sẽ có nguy cơ gặp rủi ro cao. Khi nhà đầu tư dự đoán rằng thị trường sắp tăng giá thì sẽ mua hợp đồng tương lai trước rồi chờ đến khi giá tăng rồi bán ra. Còn nếu dự đoán thị trường sắp giảm giá thì nhà đầu tư nên bán HĐTL, và thực hiện vị thế “mua” để đóng giao dịch.

Chiến lược giao dịch trong ngày

Nhà đầu tư sẽ thực hiện chiến lược này bằng cách mua và bán trong ngày. Đến cuối ngày, nhà đầu tư đóng tất cả các vị thế đang nắm giữ về 0, để không chịu biến động qua đêm. 

Kết luận

Bài viết trên chia sẻ về hợp đồng tương lai và tất tần tật những điều liên quan đến loại hợp đồng này. Hy vọng bài viết sẽ đem đến cho bạn những thông tin hữu ích. Cảm ơn bạn đã theo dõi bài viết.

Bài viết liên quan:

Hợp đồng kỳ hạn là gì? Ý nghĩa và rủi ro của hợp đồng kỳ hạn

Giao dịch hợp đồng quyền chọn trên thị trường forex

Trái phiếu là gì? Cách mua trái phiếu chính phủ

Chỉ số Nasdaq? Phân loại chỉ số Nasdaq chi tiết

Share this:

  • Twitter
  • Facebook

Like this:

Like Loading...
Previous Post

Công ty cổ phần là gì? Thủ tục thành lập công ty cổ phần

Next Post

Mã Swift là gì? Cập nhật Swift Code các ngân hàng tại Việt Nam

Next Post
Mã Swift

Mã Swift là gì? Cập nhật Swift Code các ngân hàng tại Việt Nam

Trả lời Hủy

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *

Bài Xem Nhiều Nhất

Giá vàng Canada

Giá vàng Canada hôm nay là bao nhiêu? Mua vàng tại Canada ở đâu uy tín

by Anh Tuan Nguyen
8 Tháng Bảy, 2023
0

Giá vàng Canada hôm nay là bao nhiêu? Vàng Canada được...

Giá vàng Lào hôm nay bao nhiêu 1 lượng? Giá vàng tại Viêng Chăn

Giá vàng Lào hôm nay bao nhiêu 1 lượng? Giá vàng tại Viêng Chăn

by Anh Tuan Nguyen
4 Tháng Bảy, 2023
0

Giá vàng Lào hôm nay bao nhiêu 1 lượng? Giá vàng...

Giá vàng Úc 24K bao nhiêu 1 chỉ? Có nên mua vàng ở Úc?

Giá vàng Úc 24K bao nhiêu 1 ounce? Có nên mua vàng ở Úc?

by Anh Tuan Nguyen
29 Tháng Sáu, 2023
0

Giá vàng Úc 24k hôm nay bao nhiêu 1 chỉ? Có...

[Cập nhật] Giá vàng Nhật Bản 24k hôm nay tăng hay giảm

Giá vàng Nhật Bản 24k hôm nay bao nhiêu một chỉ? Có nên mua vàng Nhật không?

by Anh Tuan Nguyen
27 Tháng Sáu, 2023
0

Giá vàng Nhật Bản hôm nay như thế nào? Liệu sự...

Airdrop Coin là gì? Cách kiếm tiền từ Airdrop Coin

Airdrop coin là gì? Cách kiếm tiền từ Airdrop Coin

by Anh Tuan Nguyen
28 Tháng Ba, 2023
0

Rất nhiều người đã và đang kiếm tiền thông qua các...

Cập nhật những cổ phiếu tăng trưởng tốt năm 2023

Cập nhật những cổ phiếu tăng trưởng tốt năm 2023

by topsanfx
28 Tháng Hai, 2023
0

Năm 2021 không phải là năm không có nhiều lợi thế...

Quỹ ETF MAFM VN30 là gì?

Quỹ ETF MAFM VN30 là gì? Các thông tin quan trọng cần biết

by Anh Tuan Nguyen
25 Tháng Bảy, 2022
0

Chỉ số VN30 là một trong những chỉ số quan trọng...

Cổ phiếu tăng trưởng và những điều quan trọng

Cổ phiếu tăng trưởng và những điều quan trọng cần biết

by Anh Tuan Nguyen
27 Tháng Sáu, 2022
0

Cổ phiếu tăng trưởng là một trong các loại cổ phiếu...

top san fx

Topsanfx.com-Trang web đánh giá sàn, cập nhật thông tin về thị trường ngoại hối trung lập. Các tin tức về sản phẩm, chính sách của các sàn forex uy tín trong nước và thế giới đều được cập nhật liên tục, minh bạch …

T.46 – Bitexco Financial Building, 02 Hải Triều, Q.1, Hồ Chí Minh

topsanfx@gmail.com

0907180889

THÔNG TIN

Trang Chủ

Giới Thiệu

Chính Sách Bảo Mật

Điều Khoản Sử Dụng

Liên Hệ

Hợp Tác Quảng Cáo

ĐƯỢC XEM NHIỀU NHẤT

Forex

Metatrader 4

Metatrader 5

Copy Trade

Crypto là gì

Coin Tiềm Năng 2023

Coin Top

Kinh Nghiệm Mua Vàng

Vàng 14K

Vàng 18K

Vàng 24K

Học Chứng Khoán

Chứng Quyền

Chứng Khoán Phái Sinh

KÊNH TRUYỀN THÔNG

DMCA.com Protection Status

Topsanfx.com .All Rights Reserved 2020 DMCA.com Protection Status

No Result
View All Result
  • TRANG CHỦ
  • SÀN FOREX UY TÍN
    • TIN TỨC SÀN FOREX
  • PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
    • KIẾN THỨC TÀI CHÍNH
    • KIẾN THỨC FOREX
    • KINH NGHIỆM ĐẦU TƯ
  • CHIẾN LƯỢC GIAO DỊCH
    • TIN TỨC FOREX
  • KÊNH ĐẦU TƯ KHÁC
    • TIỀN ĐIỆN TỬ
    • ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN
    • ĐẦU TƯ BO
    • ĐẦU TƯ VÀNG
  • Đăng Kí
    • Tài Khoản Live
    • Tài Khoản Demo

© 2025 JNews - Premium WordPress news & magazine theme by Jegtheme.

Tin tức uy tín nhanh chóng về sàn Forex.

Quên mật khẩu?

Fill the forms bellow to register

All fields are required. Log In

Retrieve your password

Please enter your username or email address to reset your password.

Log In
%d bloggers like this: